Reviewsantot.com – Khám phá vai trò của vàng như một khoản đầu tư dài hạn và sự an toàn của nó trong bối cảnh thị trường biến động. Cùng Reviewsantot khám phá vàng với cổ phiếu, trái phiếu, và tiền điện tử, giúp bạn hiểu rõ hơn về lợi ích và rủi ro khi đầu tư vào vàng, cùng với những yếu tố lịch sử ảnh hưởng đến giá trị của nó.
Vàng có phải là khoản đầu tư an toàn?
Vàng được coi là một khoản đầu tư an toàn, vì nó thường được xem là nơi trú ẩn khi thị trường suy giảm, do giá vàng thường không di chuyển cùng chiều với giá thị trường. Tuy nhiên, vàng cũng có thể là một khoản đầu tư rủi ro, vì lịch sử đã cho thấy rằng giá vàng không phải lúc nào cũng tăng, đặc biệt khi thị trường chứng khoán đang tăng trưởng mạnh. Nhà đầu tư thường tìm đến vàng khi có lo ngại trong thị trường và họ dự đoán giá cổ phiếu sẽ giảm.
Không giống như cổ phiếu và trái phiếu, lợi nhuận từ vàng thường dựa hoàn toàn vào sự tăng giá. Hơn nữa, việc đầu tư vào vàng mang theo những chi phí riêng biệt. Là một tài sản vật chất, vàng yêu cầu chi phí lưu trữ và bảo hiểm. Mặc dù vàng thường được coi là một tài sản an toàn, nhưng nó có thể biến động mạnh và giảm giá trị.
Xét các yếu tố này, vàng hoạt động tốt nhất khi là một phần của danh mục đầu tư đa dạng, đặc biệt là khi nó đóng vai trò như một biện pháp phòng ngừa khi thị trường chứng khoán sụt giảm.
So sánh vàng với cổ phiếu và trái phiếu
Để đánh giá hiệu suất của vàng như một khoản đầu tư dài hạn phụ thuộc vào khoảng thời gian được phân tích. Ví dụ, trong một số giai đoạn 30 năm, cổ phiếu vượt trội hơn so với vàng và trái phiếu, nhưng trong một số giai đoạn 15 năm, vàng lại vượt trội hơn cổ phiếu và trái phiếu.
Từ năm 1990 đến năm 2020, giá vàng đã tăng khoảng 360%. Trong cùng giai đoạn này, Chỉ số Công nghiệp Dow Jones (DJIA) đã tăng 991%. Nếu nhìn vào giai đoạn 15 năm từ 2005 đến 2020, giá vàng tăng 330%, gần bằng mức tăng của 30 năm trước đó. Trong khi đó, DJIA chỉ tăng 164%.
Vì vậy, trong dài hạn, cổ phiếu dường như vượt trội hơn vàng với tỷ lệ khoảng 3:1, nhưng trong các giai đoạn ngắn hạn, vàng có thể thắng thế. Thực tế, nếu quay lại thời kỳ từ những năm 1920 đến nay, lợi nhuận từ cổ phiếu vượt xa so với vàng.
Xét về trái phiếu, tỷ suất lợi nhuận trung bình hàng năm của trái phiếu doanh nghiệp đạt chuẩn đầu tư từ những năm 1920 đến năm 2020 là khoảng 5%. Điều này cho thấy trong 30 năm qua, trái phiếu doanh nghiệp đã mang lại lợi nhuận khoảng 330%, tương tự như vàng. Trong giai đoạn 15 năm, lợi nhuận từ trái phiếu thấp hơn so với cả cổ phiếu và vàng.
:max_bytes(150000):strip_icc():format(webp)/Precious_Metals_GettyImages-175789492-972e0ee303b3440aa9fc072ba5558f65.jpg)
Góc nhìn lịch sử
Để có cái nhìn lịch sử về giá vàng, từ tháng 1 năm 1934, khi Đạo luật Dự trữ Vàng được ban hành, đến tháng 8 năm 1971, khi Tổng thống Richard Nixon đóng cửa “cửa sổ vàng” của Hoa Kỳ, giá vàng được cố định ở mức 35 USD mỗi ounce.
Trước Đạo luật Dự trữ Vàng, Tổng thống Franklin D. Roosevelt đã yêu cầu công dân giao nộp vàng thỏi, vàng xu và giấy bạc đổi lấy đô la Mỹ. Điều này khiến cho việc đầu tư vào vàng trở nên cực kỳ khó khăn.
Sử dụng giá vàng cố định 35 USD và giá vàng 2.000 USD mỗi ounce vào quý đầu tiên (Q1) của năm 2022, có thể tính toán được mức tăng giá khoảng 5.700% cho vàng. Từ năm 1971 đến Q1 2022, chỉ số DJIA đã tăng giá trị khoảng 3874%.
Lợi nhuận trung bình của đầu tư vàng là gì?
Lợi nhuận từ vàng thay đổi tùy thuộc vào khoảng thời gian được xem xét. Từ tháng 1 năm 1971 (khi đô la Mỹ không còn được liên kết với vàng) đến tháng 12 năm 2019, vàng có mức lợi nhuận trung bình hàng năm là 10,6%. Trong cùng khoảng thời gian, cổ phiếu toàn cầu mang lại lợi nhuận 11,3%. Lợi nhuận trung bình hàng năm của vàng vào năm 2023 là 13,8%.
Tại sao có ít người đầu tư vào vàng khi cổ phiếu sinh lời cao?
Thông thường, vàng hoạt động kém khi cổ phiếu đang trong giai đoạn tăng giá. Một lý do là vàng không phải là tài sản tạo ra thu nhập, cũng không đại diện cho sự tăng trưởng của một công ty hay một ngành cụ thể. Thay vào đó, vàng được đánh giá dựa trên sự khan hiếm tương đối và tiền lệ lịch sử xã hội như một thứ có giá trị. Do đó, khi nền kinh tế đang phát triển và các công ty làm ăn tốt, cổ phiếu có xu hướng hấp dẫn hơn đối với các nhà đầu tư.
Tiền điện tử có vượt trội hơn vàng không?
Kể từ khi Bitcoin (BTC) xuất hiện vào năm 2009, nó đã vượt trội hơn hầu hết các loại tài sản khác, bao gồm cả vàng, từ mức dưới 1 USD lên đến hàng nghìn đô la. Do sự khan hiếm và tốc độ cung cấp mới giảm dần, nhiều người đã coi Bitcoin và các loại tiền điện tử khác như một dạng “vàng kỹ thuật số”. Tuy nhiên, nếu nhìn vào khoảng thời gian ngắn hơn – chẳng hạn trong hai năm qua – thì vàng đã vượt trội hơn tiền điện tử. Điều này chủ yếu do thị trường gấu đã ảnh hưởng đến Bitcoin và các loại tiền điện tử khác trong suốt năm 2022.
Kết luận
Như với bất kỳ khoản đầu tư nào, điều quan trọng là phải xem xét khung thời gian đầu tư, cũng như nghiên cứu thị trường để hiểu cách mà thị trường dự kiến sẽ hoạt động. Vàng không phải là một khoản đầu tư chắc chắn; giống như cổ phiếu và trái phiếu, giá của nó dao động tùy thuộc vào nhiều yếu tố trong nền kinh tế toàn cầu.
Với tất cả các danh mục đầu tư, đa dạng hóa là quan trọng, và đầu tư vào vàng có thể giúp đa dạng hóa danh mục. Điều này đặc biệt quan trọng trong thời kỳ thị trường suy giảm, khi giá vàng thường có xu hướng tăng.
Cùng Reviewsantot cập nhật các thông tin trên thị trường đầu tư tại các trang tin của Reviewsantot:
- Website: https://reviewsantot.com/
- Fanpage: https://www.facebook.com/reviewsantot/